calculateur écart de crédit comprendre la prime de risque
Formule: Les-spreads-de-crédit-représentent-l'un-des-indicateurs-les-plus-perspicaces-dans-le-monde-de-la-finance,-fournissant-une-clarté-sur-la-prime-de-risque-par-rapport-au-taux-sans-risque.-Lorsque-les-investisseurs-prêtent-de-l'argent,-ils-sont-confrontés-au-risque-de-ne-pas-être-remboursés.-Ce-risque-est-encapsulé-dans-le-spread-de-crédit. Le-spread-de-crédit-est-déterminé-en-utilisant: Où-: Considérez-un-scénario-où-un-investisseur-évalue-une-obligation-d'entreprise-émise-par-la-société-ABC.-Le- En-insérant-ces-valeurs-dans-la-formule-: Cela-implique-que-l'investisseur-nécessite-un-rendement-supplémentaire-de-150-points-de-base-pour-compenser-le-risque-de-crédit-associé-à-l'obligation-d'entreprise-par-rapport-à-l'obligation-du-Trésor-sans-risque. Les-chiffres-doivent-être-non-négatifs-et-refléter-de-manière-réaliste-les-conditions-réelles-du-marché.-Les-entrées-menant-à-des-différences-négatives-devraient-afficher-un-message-d'erreur-indiquant-des-erreurs-potentielles-dans-les-données. Comprendre-les-spreads-de-crédit-est-essentiel-pour-les-gestionnaires-de-portefeuille-et-les-investisseurs-qui-se-plongent-dans-les-titres-à-revenu-fixe.-Cela-offre-une-perspective-sur-la-tolérance-au-risque-et-le-sentiment-du-marché-concernant-le-risque-de-crédit. Un-Credit-Default-Swap-est-un-dérivé-financier-qui-fonctionne-comme-une-police-d'assurance-où-une-partie,-l'acheteur,-paie-une-prime-périodique-à-une-autre-partie,-le-vendeur,-pour-compenser-le-risque-de-défaillance-sur-un-prêt-ou-une-obligation-par-l'émetteur. Le-taux-d'intérêt-sans-risque-sert-de-référence-pour-évaluer-la-prime-de-risque-supplémentaire-exigée-par-les-investisseurs-pour-assumer-le-risque-de-crédit. Le-Calculateur-de-Spread-de-Crédit-aide-les-investisseurs-à-évaluer-le-rendement-supplémentaire-par-rapport-au-taux-sans-risque-qui les compense pour le risque de crédit. Cela est crucial pour évaluer le risque global d'investissement dans les obligations ou toute forme de financement par la dette.spreadDeCrédit-=-prixDuCreditDefaultSwap---tauxD'intérêtSansRisqueIntroduction-au-Calculateur-de-Spread-de-Crédit
Formule:
spreadDeCrédit-=-prixDuCreditDefaultSwap---tauxD'intérêtSansRisqueprixDuCreditDefaultSwap-=-le-coût-d'un-Credit-Default-Swap-(CDS)-exprimé-en-points-de-base-(pb).tauxD'intérêtSansRisque-=-le-rendement-d'un-actif-théorique-sans-risque,-généralement-les-obligations-du-Trésor,-exprimé-en-points-de-base-(pb).Données-d'entrée-:
prixDuCreditDefaultSwap-(en-points-de-base,-pb)-:-Cela-représente-la-prime-payée-par-l'acheteur-de-la-protection-contre-un-défaut-d'une-entité.tauxD'intérêtSansRisque-(en-points-de-base,-pb)-:-Cela-reflète-le-rendement-d'une-obligation-sans-risque,-comme-une-obligation-du-Trésor-américain.Données-de-sortie:
spreadDeCrédit-(en-points-de-base,-pb)-:-C'est-la-différence-entre-le-prix-du-CDS-et-le-taux-d'intérêt-sans-risque,-indiquant-le-rendement-supplémentaire-qu'un-investisseur-gagne-pour-assumer-le-risque-de-crédit.Exemple-d'utilisation-:
prixDuCreditDefaultSwap-pour-la-société-ABC-est-de-250-points-de-base,-tandis-que-le-taux-sans-risque,-représenté-par-le-rendement-d'une-obligation-du-Trésor-américain,-est-de-100-points-de-base.spreadDeCrédit-=-250---100-=-150-points-de-baseValidation-des-données
Application-réelle
Questions-fréquemment-posées
Qu'est-ce-qu'un-Credit-Default-Swap-(CDS)?
Pourquoi-le-taux-d'intérêt-sans-risque-est-il-important?
Résumé